放贷不到 200万元，也可能被判刑。
据中新网福建 2024年 6月报道，一名出借人在约一年内，向福州、连江等地的社会不特定对象高息放贷 16次，金额 197.5万元，年利率超过 72%。连江法院以非法经营罪判处其有期徒刑一年二个月，并处罚金 43万元。这表明，判断放贷是否涉及犯罪，不能只看借了多少钱，还要结合放贷对象、次数、实际利率及其他情节。
一、利息不受法律保护，就意味着犯罪吗？
在民事层面，利息司法保护上限一般为合同成立时一年期 LPR的四倍。
未经依法取得放贷资格，以营利为目的向社会不特定对象提供借款的，还可能导致合同无效。但利息不受保护、合同无效，并不当然意味着构成非法经营罪。刑事认定还须审查经营性、放贷频率、实际利率以及情节严重程度。不能把民事上的利率保护上限，直接当作刑事入罪标准。
二、非法放贷达到什么程度，可能构成犯罪？
根据四部门《关于办理非法放贷刑事案件若干问题的意见》，违反国家规定，未经批准或者超越经营范围，以营利为目的，经常性地向社会不特定对象放贷，扰乱金融市场秩序，情节严重的，按照非法经营罪处理。
其中，两个关键条件是：两年内向不特定多人放贷 10次以上，实际年利率超过 36%。在此前提下，还须达到相应的情节标准。
| 主体及情节 | 累计放贷本金 | 累计违法所得 | 放贷对象人数 |
|---|---|---|---|
| 个人：情节严重 | 200万元 | 80万元 | 50人 |
| 单位：情节严重 | 1000万元 | 400万元 | 150人 |
| 个人：情节特别严重 | 1000万元 | 400万元 | 250人 |
| 单位：情节特别严重 | 5000万元 | 2000万元 | 750人 |
（表中各项均包含本数，同一行达到其中一项即可，不要求三项同时达到。造成借款人或者其近亲属自杀、死亡、精神失常等严重后果的，也有相应认定标准。）
另外，金额、所得或人数达到通常起点标准的 80%以上，且具有"两年内因非法放贷受过行政处罚两次以上"或者"以超过 72%的实际年利率放贷 10次以上"等情形，可以认定相应的严重程度。黑恶势力非法放贷另有更低标准。
因此，200万元不是唯一门槛，36%也不是单独决定罪与非罪的一条线。
三、借给谁、借了几次，如何判断？
"都是朋友介绍来的"，不代表借款人当然属于特定对象。审查时，应结合双方原有关系、客户来源、获客方式及交易背景，判断放贷是否面向社会开放，而不能只看双方是否加过微信、见过面。仅向亲友、单位内部人员等特定对象出借资金，原则上不适用《意见》第一条定罪。但通过这些人向不特定对象放贷、为放贷而吸收社会人员成为"员工"，或者公开宣传并同时向不特定对象和亲友等放贷的，不能简单适用这一排除规则。
"次数"与"人数"也要分开：同一人多次借款，不等于增加多个借款对象；仅向一名借款人放贷 10次，也不能据此认定"向不特定多人放贷"。贷款到期后单纯延长还款期限，仍按一次计算。对于重新借款、借新还旧、追加本金，应核实是否发生真实的新放款，不能机械按照借据张数或者流水笔数统计。
四、本金、实际利率和违法所得，怎么算？
本金看实际交付，利率看真实资金成本，违法所得看实际取得。借条写了 10万元，不代表实际放贷本金就是 10万元。预先扣除利息，或者以介绍费、咨询费、管理费等名义变相收息的，应按实际交付金额认定本金，并将相关收费纳入实际年利率计算。
举一个简化例子：借款约定 10万元，期限一年，出借时扣除 5000元"服务费"，借款人实际收到 9.5万元，一年后一次性偿还 13万元。实际资金成本为 3.5万元，实际年利率约为：3.5万元÷9.5万元＝36.84%。违法所得原则上包括实际收取的本金之外的全部财物，不能把本金或者尚未收取的利息混入其中。单笔实际年利率未超过 36%的，定罪量刑时不得计入；未经处理的非法放贷行为，应依法累计统计，不能简单理解为只计算最近两年的金额。
五、律师应重点审查哪些证据？
先核对每笔资金。将合同、银行流水、微信及支付宝记录、收费和还款逐一对应，区分真实放款、换条展期、利息转本及内部转账，确认本金、利率和收益的统计依据。
再核实对象与频率。结合介绍关系、聊天记录、广告及中介记录，判断客户从何而来、双方原有何种关系，以及每次借款是否真实独立发生。
最后区分人员责任。对出资人、介绍人、财务等人员，应分别审查其知情程度、具体分工、获利情况及参与范围，不能仅凭职务名称或者一次经手转账，就将全部放贷行为归于其名下。
非法放贷案件的定性，最终取决于法律条件与证据能否逐项对应。同样是借钱收利息，对象认定、资金核算和参与范围的差异，都可能影响是否构罪以及责任大小。